在著名基金经理和期货与对冲基金的行业专家杰克·施瓦格（Jack D. Schwager）撰写的《交易奇才》系列书籍中，有这么一位顶级交易员，可以说是交易大厅里交易量最大的交易员，他的交易规模之大，使得他个人可以和市场主要的机构并列。
他就是大名鼎鼎的汤姆·鲍德温（Tom Baldwin）。
对于鲍德温来说，他的一笔交易高达2亿美元，而一天之内的交易量更是高达约20亿美元。这些都是交易量对他来说，根本就是司空见惯的事。
鲍德温并非金融科班出身，在正式入金交易领域之前，也没有过交易经验。他说，在大学时曾选修过一些有关商品交易的课程，之后一直想从事交易，但苦于没有资金买交易席位。直到1982年，他发现原来交易席位可以租用。
于是，鲍德温辞去一家肉类包装公司产品部经理的职位，在芝加哥交易所租了一个交易席位。当时，他的交易资本只有2.5万美元，除此之外，他每月还需要缴纳2000美元的席位租金，以及担负每个月至少1000美元的生活费。
鲍德温勇于向风险挑战的个性，是他交易成功的关键因素之一。他一开始踏入这个行业，便有所获利。他在第一年就赚了100万美元，成了名副其实的百万富翁，从此一帆风顺。
鲍德温是全球期货市场上最成功的场内交易员之一。不过，他拒绝透露他靠交易赚了多少钱。据保守估计，大约在3000万美元左右，实际数字可能会更高。
就他而言，金钱只是从事交易的一种计算工具，而不是以金钱来论交易的成败。可是大部分交易员都是以金钱来衡量自己的成败，这样的态度会对交易决策造成干扰。
举例来说，假设你以5000美元从事一笔交易，后来却遭到亏损，只剩下3000美元。在这个时候，假如你以金钱来衡量这笔交易，例如你想到，亏损的那2000美元足以让你去渡一次假，就算你对这笔交易仍具信心，你还是会抛出手中的头寸。
鲍德温提出的另一个观点，其实有违传统观念。他指出在交易遭遇亏损时，不要急于出场，应该多等待一会，选择最有利的出场时机。他所要强调的是，在市场行情波动最剧烈的时候，并不适合出场，只要你能多坚持一会，也许可以找到一个对你较为有利的出场时机。当然，这个原则应该只适用于能够确实执行风险控制策略的交易员。
鲍德温认为交易中最为重要的就是耐性。很多交易员最常犯的错误就是交易次数太频繁。他们不会慎选适当的交易时机。当他们看到市场波动时，就想进场交易，这无异是强迫自己从事交易，而不是居于主动的地位耐心等待交易良机。
我们之所以能够获利，是因为我们在进场之前已经耐心地做了很多工作。很多人一旦获利之后，他们就会对交易掉以轻心，操作就开始频繁起来，接下来的几笔亏损会让他们无法应付以致导致庞大的亏损，甚至老本都亏回去。
鲍德温坦言，自己的交易大部分都是“抢帽子”，对每笔交易他只要求能拿多少就拿多少。买进与卖出也许只相差一点点，甚至只有一档，不过并不一定。你必须根据市场的情况下判断。如果你手中握有的头寸不错，就应该尽量发挥它的潜力。
“我一开始自有定见，但如果事情的发展非我所料，我会随机应变”。场内交易员当中，能够赚到100万美元以上的人大约只有1%，这1%的场内交易员与其他99%的场内交易员之间的区别在于毅力是否坚强的问题。
交易其实就和其他工作一样，你必须努力、专心投入，创造自己的运气。为什么鲍德温的运气不错？因为他每天在交易厅内观察市场6个小时，学习掌握机会，当机会出现时，会毫不犹豫的去把握。根据场内交易员适者生存的法则，只要你能够坚持一年就会获利，可是要坚持一年不是一件简单的事情。
假如你因为交易获利而自以为永远不会遭遇亏损，或者假如你忘记自己交易获利是因为参考了各项指标的话，那你就完蛋了。高明的交易员应该没有自我。要做一个成功的交易员，应该把自我缩小到只对自己的交易能力具有信心的范围之内。当交易遭遇亏损时，你不能让自我与自尊心蒙蔽理智，而是应该把自尊心放在一边，放弃该笔交易。
